项目概述
本项目是中部吴城环保科技有限公司依托自主研发的“分子筛吸附+高温变压脱附”核心专利技术，面向湖北及全国工业企业提供专业化VOCs回收治理一体化解决方案的节能环保项目，计划通过股权融资扩大市场布局，实现2年内新三板挂牌的发展目标。
市场分析
我国人为VOCs排放量自1990年以来持续增长，2006年已达到2320万吨，其中工业源排放量占人为源总排放量的55.5%，是VOCs污染的核心来源，重点排放行业涵盖石油炼制与储运、化工、家具制造、包装印刷、制鞋、制药等十余个大类。随着“十三五”以来国家环保政策监管力度持续升级，VOCs治理进入强制推进阶段，行业迎来爆发式增长窗口：2011年国内VOCs治理行业产值已达到24-32亿元，年增速保持15%-20%，但行业整体集中度极低，全国从事VOCs治理的企业仅160余家，年产值过亿的企业仅2-3家，大量中小企业缺乏核心技术，市场竞争处于无序状态，具备自主核心技术的专业化企业拥有极大的增长空间。
本项目的目标客户覆盖轮胎生产、家具、制鞋、涂布、化工、油漆、油品储运、合成材料生产、表面涂层、印刷、制药等所有存在工业VOCs排放的行业，优先选择信用良好的大型国企、主板上市公司等高价值客户群体，保障项目收益稳定性。
产品/服务介绍
中部吴城环保科技有限公司核心产品为基于自主“分子筛吸附+高温变压脱附”核心技术的VOCs回收治理成套设备，配套提供全周期技术服务，已经开发出完整成熟的VOCs回收治理技术体系，在常规VOCs治理场景中实现了高效、低耗的落地效果，积累了多个成熟应用案例。
为降低生产成本，公司采用轻资产运营模式，设备生产全部通过外协就近加工，利用传统制造行业富余产能降低固定投入与物流成本，聚焦核心技术研发与客户服务环节。相较于传统VOCs治理技术，本项目核心技术脱附温度更高、吸附精度更强，回收溶剂纯度更高，可直接回用生产，在治理污染的同时为客户创造额外资源收益，技术竞争力处于国内领先水平。截至项目融资阶段，公司已经拥有近十项相关发明专利，形成了完善的自主知识产权保护体系。
商业模式
公司构建了三层立体化盈利模式，兼顾短期现金流与长期收益：
资源管理技术服务（合同能源管理模式）：公司与客户以契约形式约定VOCs治理目标，客户用治理产生的环保效益支付公司成本与利润，客户可实现零成本完成环保升级。该模式毛利率可达60%-70%，公司优先选择大型国企、效益良好、信用等级高的客户降低风险，截至融资时已经与XX劲嘉彩印、XX东风印刷两家主板上市公司签订了10年服务合同，可为公司带来持续稳定的现金流，两个项目分别预计2016年10月、2017年2月投产运营。 设备销售：公司为客户提供VOCs回收治理技术指导与成套装置销售，该模式回收周期短、见效快、风险低，预计占公司未来收入的80%，是核心盈利来源，毛利率可达50%。 设备租赁：针对资金压力较大的中小企业与产业园区，公司提供VOCs治理设备租赁服务，客户投入远低于直接购置，对公司而言虽然回收周期较长，但可获得持续稳定收益，回收后的设备还可二次租赁或销售，整体风险较低，该模式毛利率同样可达60%-70%。
融资计划
本项目为股权融资，由注册地位于湖北XX的中部吴城环保科技有限公司发起，计划出让部分股权获得资金，用于技术研发升级、市场团队扩张与项目落地，依托XXXX高新技术开发区的产业资源优势完成全国市场布局，支撑公司2年内实现新三板挂牌的阶段性发展目标。
团队介绍
公司核心团队配置完善，现有环保领域专业技术人员6人，其中包含博士后1人、博士1人，生产技术人员10余人，核心技术人员拥有丰富的环保设备研发、工艺设计、项目改造经验，业务能力覆盖水处理、工业废气治理等多个环保细分领域，能够针对不同行业客户的需求定制个性化解决方案，技术研发实力处于国内中小环保企业第一梯队。
预期收益
依托差异化核心技术与清晰的盈利模式，项目预期收益空间明确：设备销售作为核心盈利板块，贡献稳定短期现金流，毛利率可达50%，占总收入比重80%；合同能源管理与设备租赁板块毛利率可达60%-70%，贡献长期稳定现金流，已签约的两个上市公司项目投产后即可为公司带来持续可观收益。按照行业增长速度与公司市场拓展计划，预期3年内可跻身国内VOCs治理头部企业行列，5-10年内成长为国内顶尖、国际一流的VOCs治理专业企业，股东可通过分红、新三板股权转让等方式获得丰厚投资回报。
特色亮点
本项目的核心竞争力体现在三个方面：一是技术优势突出，拥有国内独一无二的“分子筛吸附+高温变压脱附”核心技术，近十项发明专利形成技术壁垒，相较于传统治理技术效率更高、能耗更低，还可实现VOCs资源回收再利用，为客户创造额外收益；二是商业模式清晰，采用轻资产外协生产模式降低固定成本，三层盈利结构兼顾短期现金流与长期收益，针对不同客户群体匹配差异化服务模式，客户覆盖范围更广，风险分散能力更强；三是先发优势明显，项目切入时点恰逢国内VOCs治理政策升级窗口期，行业集中度极低，具备核心技术的专业化企业可快速抢占市场，依托已落地的标杆项目形成口碑效应，后续市场拓展阻力较小。